Mitkä ovat korkoherkät varat?
Korkoherkät varat ovat rahoitustuotteita, jotka ovat alttiita luottokorkojen muutoksille. Säädettävä korkoinen asuntolaina on esimerkki.
Korkoherkät varat vaikuttavat sekä pankkeihin että niiden asiakkaisiin.
Avainsanat
- Korkoherkät varat muuttuvat kannattavammaksi tai vähemmän kannattavaksi, kun luottokorot nousevat tai laskevat.Jos korot nousevat, pankki ansaitsee enemmän voittoa asuntolainoista ja muista lainoista.Jos korot laskevat, kuluttaja pitää enemmän rahaa ja käyttää sitä muualle.Trendit yleinen korkotaso ajaa taloutta tai hidastaa sitä.
Kun luottokorot nousevat, pankit voivat ansaita enemmän rahaa säädettävän koron asuntolainoilla ja luottokorteilla. He voivat myös veloittaa enemmän uusista lainoista, kuten autolainoista ja kiinteäkorkoisista asuntolainoista.
Pankit voivat parantaa kannattavuuttaan pysytellen kilpailukykyisinä. Kuluttajat ja yrityslainaajat tuntevat vaikutuksen. Jos korot nousevat, he maksavat korkeammat korot kaikille näille tuotteille.
Päinvastoin on totta korkojen laskiessa. Pankki tuottaa vähemmän voittoa heidän lainoistaan. Kuluttajat ja yritykset maksavat vähemmän korkoja, ja siksi heillä on enemmän käytettävissä olevia tuloja.
Korkoherkkien varojen ymmärtäminen
Kaikki korot seuraavat liittovaltion keskuspankin avoimien markkinoiden komitean asettamia yleisiä ohjeita, kun se kokoontuu noin kahdeksan kertaa vuodessa arvioimaan talouden tilaa. Kuvernöörit voivat hidastaa taloutta, jos he ajattelevat sen kasvavan liian nopeasti, tai vauhdittaa sitä, jos he ajattelevat sen nopeuttavan.
Korkoherkkyys vaikuttaa moniin yrityksiin pankkitoiminnan ulkopuolella. Koronmuutokset auttavat etenkin asuntorakentajia ja kiinteistönvälittäjiä.
He saavuttavat tämän nostamalla tai laskemalla keskeisiä luottokorkoja, mukaan lukien ensisijainen luottokorko, jonka pankit veloittavat luotettavimpia asiakkaitaan. Kaikki muut lainakorot johdetaan kyseisestä ensisijaisesta lainakorosta.
Korkoherkät varat ovat rahoitustuotteita, joihin lainakorkojen muutokset vaikuttavat eniten.
Muut korkoherkät yritykset
Korkoherkät varat ovat määritelmältään rahoitustuotteita, mutta korkoherkkyys vaikuttaa moniin yrityksiin pankkitoiminnan ulkopuolella.
Kyseessä ovat pääasiassa yritykset, jotka ovat riippuvaisia lainatusta rahasta joko suoraan tai epäsuorasti asiakkaidensa kautta. Esimerkiksi talonrakentajat ja kiinteistönvälittäjät toimivat kiinnostuksenkohteisiin herkällä alalla, kiinteistöalalla. Kun hinnat nousevat, kuluttajat pidättäytyvät ostamasta. Vähittäiskauppa kuitenkin yleensä menestyy, kun korot ovat alhaiset. Heidän asiakkaillaan on enemmän menoja tuottoa varten.
Korkoherkkien varojen analysointi
Rahoitusammattilaiset analysoivat korkoherkkyyttä monin tavoin ja monesta näkökulmasta. Tämä analyysi tehdään tyypillisesti institutionaalisille lainanantajille keinona määrittää luotonantopolitiikkansa riski.
Lainanantajat ja yritykset analysoivat myös sijoitusvarojensa korkoherkkyyttä osana taseen raportointia.
Korkoprosentin muutosten tarkkailussa mukana oleviin vertailuarvoihin sisältyy kuuden kuukauden valtionkassaverokorko, Lontoon pankkien välinen tarjouskorko (LIBOR) ja keskuspankin ensisijainen korko. Näiden tuotteiden indeksoitu korko on avaintekijä, jota analyytikot noudattavat korkoherkkyyttä harkittaessa ja joita pankit käyttävät asettaessaan korkojaan eri rahoitustuotteille.
Selviytyminen korkoherkistä varoista sijoitusportfolioissa
Yksittäisen sijoittajan salkku on tutkittava huolellisesti korkovaihtelun aikana, etenkin jos sijoittajat ovat voimakkaasti joukkovelkakirjalainoihin.
Kun korot nousevat, joukkovelkakirjojen hinnat laskevat.
Yleensä korkojen noustessa korkosijoituksiin keskittyviä salkkuja voidaan säätää korkeamman tuoton saamiseksi vaihtuvakorkoisista sijoituksista. Kun korot laskevat, salkkua voidaan säätää sijoittamaan suurempi osa varoista kiinteäkorkoisiin sijoituksiin, jotka tarjoavat korkeampia kuponkeja.
Vaihtuvakorkoiset joukkovelkakirjalainat ovat yksi tuotetyyppi, jota sijoittajat voivat harkita pysyäkseen korkotason muutosten edessä ilman vaivaa. Nämä joukkovelkakirjat maksavat nykyisiä markkinakorkoja.
