Vuonna 2007 perustettu Bank of New York Mellon (BK) on kahden Amerikan arvokkaimman pankin sulautumisen huipentuma. New Yorkin keskuspankki perustettiin vuonna 1784, Mellon Financial vuonna 1869. Entinen yritys oli pääasiassa lyhytaikainen liiketoiminnan lainanantaja, jälkimmäinen varallisuudenhoitoyritys. Tuloksena oleva yritys palvelee enemmän varoja kuin mikään yritys maapallolla, yhteensä 33, 1 triljoonaa dollaria hallussapidossa 31.12.2018 alkaen. Bank of New York Mellon on hallinnassaan 1, 7 biljoonaa dollaria, ja se on yksi suurimmista omaisuudenhoitajista maailmassa. Yhtiö tuottaa tuloja pääasiassa sijoituspalvelujen kautta, mukaan lukien omaisuudenhoitajien ja liikkeeseenlaskijoiden palvelut, treasury-palvelut, selvitys- ja vakuushallinta sekä omaisuuden ja varallisuuden hallinta.
Koko Bank of New York Mellonin lyhyessä olemassaolossa nykyisessä muodossaan tulot ovat olleet harvinaisen yhdenmukaiset. Viimeisen viiden vuoden aikana käänteisessä aikajärjestyksessä yrityksen tulot ovat olleet 16, 4 miljardia dollaria (2018), 15, 5 miljardia dollaria, 15, 2 miljardia dollaria, 15, 2 miljardia dollaria ja 15, 7 miljardia dollaria. Pankin viimeisimmän vuosikertomuksen mukaan vuoden 2018 nettotulot olivat lähellä 4, 3 miljardia dollaria. Oma pääoman tuotto oli 31.12.2018 alkaen 10, 8% ja liikevoittomarginaali ennen veroja 32%.
Nopea tosiasia
Alexander Hamilton perusti BNY Mellonin (Bank of New York) vuonna 1784, ja siitä tuli myöhemmin ensimmäinen yritys, joka listattiin New Yorkin pörssiin.
New Yorkin pankin Mellon-liiketoimintamalli
Edeltäjiensä historian mukaan Bank of New York Mellonilla on kaksi erillistä raportointisegmenttiä: sijoitusten hallinta ja sijoituspalvelut. Tämä voi olla hämmentävä; entinen kuuluu yhteen tytäryhtiöön, nimeltään The Bank of New York Mellon. Samaan aikaan yhtiön varainhoidon liiketoiminta kuuluu tytäryhtiölle nimeltä BNY Mellon.
Pienempiä tytäryhtiöitä, joista suurin osa keskittyy rahastoihin, ovat BNY Mellon Investment Servicing Trust Company, Illinoisin BNY Mellon Trust Company, Delawaren BNY Mellon Trust ja New York Bank Mellon Trust Company.
Kukaan ei ole koskaan syyttänyt Bank of New York Mellonin johtoa liian luovasta nimeäessään tytäryhtiöitään. Näihin sisältyy yrityksen pääasiallinen eurooppalainen toiminto, The Bank of New York Mellon SA / NV. Yhtiöllä on yhteensä kymmeniä tytäryhtiöitä, joista suurin osa on rekisteröity joko Yhdysvaltoihin tai Brittiläisiin saariin. (Poikkeukselliset pääkaupungit sijaitsevat Belgiassa ja Luxemburgissa.) Bank of New York Mellon toimii kaikkiaan noin kolmessa kymmenessä maassa.
Avainsanat
- New York Mellon -pankki tuottaa tuloja sijoituspalveluiden sekä varallisuuden ja omaisuudenhoidon kautta. Pankin hallussa oli 33, 1 triljoonaa dollaria dollaria vuoden 2018 lopusta.BNY Mellon toimii 35 maassa ympäri maailmaa.
New York Bank Mellonin sijoituspalveluliiketoiminta
Bank of New York Mellonin kahdesta pääliiketoiminnasta suurin on sijoituspalvelut, joiden osuus yhtiön korottomista kuluista on noin 71, 9%. Tämä divisioona tarjoaa erilaisia liiketoiminta- ja teknologiapalveluita rahoituslaitoksille, yrityksille, pääomarahoituksille ja julkisille virastoille. Sijoituspalveludivisioonan sisällä Bank of New York Mellonilla on useita liiketoiminta-alueita, kuten omaisuudenhoito, pershing (selvitys-, säilytys- ja muut yrityspalvelut), liikkeeseenlaskijapalvelut, treasury-palvelut sekä selvitys- ja vakuushallinta.
Vuonna 2018 Bank of New York Mellonin sijoituspalveludivisioona tuotti noin 12, 3 miljardia dollaria tuloja.
Nopea tosiasia
New Yorkin keskuspankki ja Mellon Financial Corporation sulautuivat heinäkuussa 2007, jolloin syntyi pankin nykyinen muoto ja nimi.
New York Bank Mellonin sijoitushallinta-liiketoiminta
Vaikka Bank of New York Mellon todellakin harjoittaa yksinomaista varallisuuden provinssia, jota useimmat ihmiset ymmärtävät, se ei ole yrityksen erikoisuus. Sen sijaan sadat tuhannet keskiluokan ihmiset luottavat Bank of New York Mellonin sijoituspalveluosaamiseen pitääkseen eläkesuunnitelmansa vakaana ja osakeinvestoinnit lupaavina.
Sijoitusten hallinnasta aiheutuvat 4 miljardin dollarin kokonaistulot eivät myöskään ole mitätön. Segmentti sisältää kiinteistösuunnittelun ja yksityispankkitoiminnan erittäin rikkaille ihmisille. Mikä taas on pieni verrattuna sijoituspalveluihin, jonka Bank of New York Mellon myy suurten pääomavarantojen hoitajille. Näiden sijoituspalvelujen välillisillä edunsaajilla - tavallisilla työntekijöillä ja eläkeläisillä - on huomattavasti suurempi vaikutus Bank of New York Mellonin omaisuuteen kuin yrityksen väistämättä vähemmän varakkaita asiakkaita.
Loppuosa yrityksen sijoitushallinnan toiminnoista sisältää globaalit osakkeet, valuutanhallinnan ja korkosidonnaiset strategiat. Bank of New York Mellonin sijoitushallinto tapahtuu monien (suhteellisen) pienten ja itsenäisesti markkinoitujen tytäryhtiöiden, kuten Alcentran, Siguler Guffin ja muiden kautta, joista suurimman osan osti Bank of New York Mellon (tai yksi sen edeltäjistä) pikemminkin. kuin luodaan talossa. Yrityksen kilpailukyky ei ole myöskään heikentynyt; se ostaa pienempiä "boutique" taloja säännöllisesti.
Vuoden 2018 lopussa Investment Management -divisioonassa, joka koostui sekä sijoitusten hallinnasta että varallisuudenhoidon liiketoimintalinjoista, oli hallussaan varoja 1, 7 biljoonaa dollaria, joten Bank of New York Mellon oli seitsemänneksi suurin globaali varainhoitaja.
Tulevaisuuden suunnitelmat
Vuoden 2018 vuosikertomuksensa mukaan Bank of New York Mellon keskittyy määrittämään, mitkä sen kehityksen näkökohdat johtuvat ulkoisista tekijöistä ja mitkä orgaanisesta kasvusta. Ihannetapauksessa yritys haluaisi, että sen eri toiminnot kasvavat jopa ilman korkojen nousua tai vahvoja rahoitusmarkkinoita. Pankki on asettanut prioriteettina tehokkuuden parantamisen jatkamisen ja on jo edistynyt selvityskorkojen ja määrien suhteen. New York Mellonin keskuspankki todennäköisesti jatkaa myös rahaa tekniikan kehitykseen. Vuodesta 2018 lähtien pankki käytti noin 2, 75 miljardia dollaria tekniikkaan, ja arviolta 3 miljardia dollaria tekniikkamenoihin vuodelle 2019. Investointi voi paitsi parantaa olemassa olevaa infrastruktuuria myös kehittää myös uusia ominaisuuksia.
Keskeiset haasteet
Riskit ovat olennainen osa sijoittamista, ja Bank of New York Mellonin on hallittava asianmukaisesti sekä omat että asiakkaidensa riskitekijät. Sijoitusten ennakoimattomuuden lisäksi BNY Mellonilla on kuitenkin myös muita haasteita. Niihin kuuluu kilpailu pieneltä mutta voimakkaalta ryhmältä vastaavasti varustetuista rahoituslaitoksista ympäri maailmaa, joista kukin kilpailee samoista asiakkaista ja omaisuuseristä. Pankin päivittäisten tapahtumien suuren määrän vuoksi se on alttiina operatiiviselle riskille, joka johtuu järjestelmän tai tiedon rikkoutumisesta. Yrityksen on mukauduttava jatkuvasti hallituksellisiin ja sääntelyhaasteisiin.
