Mikä on Buy Stop Order
Osta stop -määräys kehottaa välittäjää ostamaan arvopaperin, kun se saavuttaa nykyistä spot-hintaa korkeamman myyntihinnan. Kun hinta osuu, ostopysähdyksestä tulee markkinatilaus, joka voidaan täyttää seuraavaan saatavissa olevaan hintaan. Tämäntyyppisiä tilauksia voidaan soveltaa osakkeisiin, johdannaisiin, valuuttakursseihin tai moniin muihin kaupankäynnin kohteena oleviin instrumentteihin. Ostopysäytysmääräys voi palvella moniin tarkoituksiin perustuen oletukseen, että tietylle korkeudelle nouseva osakekurssi nousee edelleen.
Osta Stop Order
Buy Stop -määräyksen perusteet
Osta-pysäytysmääräystä ajatellaan yleisesti välineenä suojautua katkaisemattoman lyhyen position mahdollisilta rajoittamattomilta menetyksiltä. Sijoittaja on valmis avaamaan lyhyen position panostaakseen, että arvopaperi laskee hintaa. Jos näin tapahtuu, sijoittaja voi ostaa halvempia osakkeita ja hyödyntää lyhytmyynnin ja pitkän sijoituksen oston eron. Sijoittaja voi suojautua osakekurssien nousulta vastaan, kun osto-stop-määräys tehdään lyhyen position kattamiseksi hinnalla, joka rajoittaa tappioita. Kun ostopysäkkiä käytetään lyhyen sijainnin selvittämiseen, sitä kutsutaan usein stop loss -käskyksi.
Lyhyt myyjä voi sijoittaa ostopaikansa ostohintaan joko alhaisemmalle tai korkeammalle kuin kohta, jossa he avasivat lyhyen sijaintinsa. Jos hinta on laskenut merkittävästi ja sijoittaja pyrkii suojelemaan kannattavaa asemaansa myöhemmältä ylöspäin suuntautuvalta liikkeeltä, sijoituspaikka voidaan sijoittaa alkuperäisen avaushinnan alapuolelle. Sijoittaja, joka haluaa suojautua vain merkittävän nousevan liikkeen aiheuttamilta katastrofaalisilta tappioilta, avaa osto-stop-tilauksen alkuperäisen lyhyen myyntihinnan yläpuolella.
Osta härkäten stop-tilauksia
Edellä kuvatut strategiat käyttävät osta-pysäkkiä suojautuaksesi tietoturvan nousevalta liikkeeltä. Toinen, vähemmän tunnettu strategia käyttää osto-pysäkkiä saadakseen hyötyä osakekurssin ennakoidusta nousevasta liikkeestä. Tekniset analyytikot viittaavat usein kaluston vastustuskykyyn ja tukeen. Hinta voi nousta ja laskea, mutta se on kiinnitetty korkeimpaan päähän vastustuksella ja alhaisen pään tuella. Niitä voidaan kutsua myös hintakattoksi ja hintakerrokseksi. Jotkut sijoittajat kuitenkin odottavat, että osake, joka lopulta nousee vastusrajan yläpuolelle, niin kutsuttu purkautuminen, jatkaa nousuaan. Osta stop -määräys voi olla erittäin hyödyllinen hyötyäkseen tästä ilmiöstä. Sijoittaja avaa ostopysäysmääräyksen juuri vastustuskyvyn yläpuolella saadakseen käytettävissä olevat voitot heti, kun purkautuminen on tapahtunut. Stop loss -määräys voi suojata myöhemmällä osakekurssin laskulta.
Avainsanat
- Buy stop -tilaus on määräys arvopapereiden ostamisesta tietyllä merkintähinnalla. Se on strategia hyötyä osakekurssin nousevasta liikkeestä tekemällä tilaus etukäteen. Ostopysäytysmääräyksiä voidaan käyttää myös suojaamaan kattamattoman lyhyen position rajattomilta menetyksiltä.
Esimerkki Buy Stop -määräyksestä
Harkitse osakekurssin liikkumista, joka on valmis purkautumaan kaupankäyntiväliltään 9–10 dollaria. Oletetaan, että elinkeinonharjoittaja vetoaa hinnankorotukseen, joka ylittää tämän alueen ABC: lle, ja tekee oston stop-tilauksen 10, 20 dollarilla. Kun osake osuu tähän hintaan, tilauksesta tulee markkinamääräys ja kauppajärjestelmä ostaa osakkeen seuraavalla käytettävissä olevalla hinnalla.
Saman tyyppistä tilausta voidaan käyttää kattamaan lyhyet sijainnit. Oletetaan yllä olevassa skenaariossa, että elinkeinonharjoittajalla on suuri lyhyt asema ABC: ssä, mikä tarkoittaa, että hän vedonlyöntiä sen hinnasta laskee tulevaisuudessa. Suojautuakseen varaston liikkumisen vastakkaiseen suuntaan, ts. Sen hinnan noususta, elinkeinonharjoittaja antaa osto-stop-tilauksen, joka laukaisee osto-aseman, jos ABC: n hinta nousee. Siksi, vaikka varastossa liikkuu vastakkaiseen suuntaan, elinkeinonharjoittaja pystyy korvaamaan häviöt.
