Kiinteistöt ovat yksi tehokkaimmista vaihtoehtoisista omaisuusluokista sijoittajille, jotka haluavat monipuolistaa salkkuaan, tai jokaiselle, joka ei vain nautti osakemarkkinoiden epävakaasta luonteesta. Vastoin yleistä mielipidettä, ihmisen ei tarvitse olla erityisen varakas, jotta sillä olisi omaisuuttaan kiinnostavia etuja.
Aikaisemmin sijoittaminen kiinteistöihin, etenkin suuriin kaupallisiin kiinteistöihin, oli jotain, mikä oli varattu vain suurille nettovarallisuushenkilöille (HNWI). Mutta online-kiinteistöjen joukkorahoitusympäristöjen ja julkisen kaupankäynnin kohteena olevien sijoitusrahastojen (REIT) nousu on tehnyt tavalliselle sijoittajalle huomattavasti helpomman pääsyn kiinteistösijoituksiin. Varainhoito on yksi monista siellä sijaitsevista joukkorahoitusmarkkinoista, jotka ovat yhdistäneet suhteellisen pienet rahat päivittäisiltä ihmisiltä ja käyttäneet tätä rahaa kiinteistökehittäjien auttamiseen projektiensa rahoittamiseen. Mutta onko tämä oikea sijoitus sinulle? Jatka lukemista saadaksesi lisätietoja tästä alustasta ja sopiiko se sijoitusstrategiaasi ja tavoitteisiisi.
Avainsanat
- Fundrise on online-joukkorahoitteinen finanssitekniikkayritys, joka sijoittaa kiinteistömarkkinoille. Yhtiö tarjoaa aloitussuunnitelman 500 dollarin vähimmäissijoitukselle ja kolme perussuunnitelmaa vähintään 1 000 dollarin sijoitukselle.Fundrisen sijoitukset tuottivat sijoittajille 9, 11% vuonna 2018, mutta veloittavat 1 % vuodessa ennakkomaksuissa. Sijoittajien tulee muistaa, että Fundrisen tarjoukset ovat epälikvidit, koska ne käydään kaupalla yksityisillä markkinoilla. Fundrise-sijoittamiseen saattaa liittyä suurempi riski, koska yritys on vielä suhteellisen uusi ja koska sillä ei ole kokemusta asuntomarkkinoiden ongelmista.
Mikä on varainhoito?
Kaksi veljeä, nimeltään Benjamin ja Dan Miller, perustivat startup -yrityksen vuonna 2012, Fundrise on online-joukkorahoitteinen rahoitusteknologiayritys, joka sijoittaa kiinteistömarkkinoille. Se oli Yhdysvaltain ensimmäinen kiinteistöjen joukkorahoitusprojekti. Yhtiön verkkosivuston mukaan Fundrise on sijoittanut yli 2 miljardin dollarin arvoisiin kiinteistöihin Yhdysvalloissa. Crunchbase kertoi, että yhtiö on kerännyt 55, 5 miljoonaa dollaria varoja marraskuusta 2019.
Kuten kaikki muutkin kiinteistöjen joukkorahoitusympäristöt, Fundrise on upea ihmisille, jotka haluavat sijoittaa kiinteistöihin, mutta eivät halua päänsärkyä tai vaivaa, jotka liittyvät kiinteistön omistamiseen. Sen sijaan Fundrise tekee kaiken tutkimuksen ja vakuutuksen ennen sijoittamista tiettyihin kiinteistöihin.
tarjoukset
Yhtiön sijoitustarjouksilla ei käydä kauppaa julkisilla markkinoilla, eli ne ovat kaikki yksityisten markkinoiden kiinteistöajoneuvoja. Näihin sisältyy useita online-REIT-toimintoja tai he kutsuvat niitä eREIT-tiedoiksi. Ensimmäinen eREIT, Fundrise Real Estate Investment Trust, lanseerattiin 3.12.2015. Yhtiö jatkaa uusien sijoitustuotteiden lanseerausta, mukaan lukien seitsemän eREIT: ää. Ne sijoittavat sekä velkaa että omaa pääomaa sarjaan erityyppisiä kiinteistötyyppejä mukaan lukien kaupalliset kiinteistöt. Yhtiön kolme rahastoa sijoittavat sijoittajien rahat asuinkiinteistöjen kehittämiseen ja myyntiin.
suunnitelmat
Sijoitukset on suunnattu sekä akkreditoiduille että valtuuttamattomille sijoittajille. Akkreditoidut sijoittajat ovat niitä, joiden nettoarvo on yli miljoona dollaria - ilman kodin arvoa. Vapaaehtoiset sijoittajat ovat keskimääräisiä sijoittajia. Fundrise tarjoaa useita erilaisia sijoitusvaihtoehtoja:
- Aloittaja : Tämä on Fundrisen alkeellisin suunnitelma. Sijoittajat voivat päästä markkinoille vähintään 500 dollarin sijoituksella. Tämä on hyvä vaihtoehto kaikille, joilla on vähän rahaa sijoittaa, tai jokaiselle, joka haluaa vain testata markkinoita. Sijoittajat voivat päivittää perussuunnitelmaan veloituksetta saavuttaessaan 1 000 dollarin sijoituksen. Lisätuotot: Tämä tili auttaa sijoittajia sijoittamaan rahansa kassavirtakiinteistöihin. Se lupaa osinkoja vuosineljänneksittäin vähempänä arvostusta. Tällä salkulla on 52 aktiivista hanketta marraskuusta 2019. Vuodesta tämä suunnitelma, samoin kuin seuraavat kolme, vaativat vähintään 1 000 dollarin sijoituksen. Tasapainoinen sijoitus: Tätä suunnitelmaa käyttävät sijoittajat voivat hyödyntää kiinteistöjä, jotka tuottavat kassavirtaa ja kasvua. Se lupaa yhdistää sekä osingot että arvonnousun 63 aktiivisen hankkeen kanssa. Pitkäaikainen kasvu: Tämän salkun kautta sijoittajat voivat saavuttaa tavoitteensa sijoittamalla kiinteistöihin, joilla on voimakas kasvupotentiaali. Sijoittajat vaihtavat osan osinkotuloistaan osakkeen arvoon. Pitkäaikaisella kasvutilillä on 41 aktiivista hanketta.
tuotto
Vaikka yhtiön toiminta on ollut jo vuodesta 2012 ja ensimmäinen eREIT käynnistettiin vuonna 2015, Fundrise on edelleen suhteellisen uusi pelin pelaaja. Vuotuinen tuotto voi kuitenkin olla sijoittajille melko jännittävä. Kaiken kaikkiaan Fundrisen sijoitukset tuottivat sivuston mukaan sijoittajille 9, 11% vuonna 2018. Vertaa tätä vähittäiskaupan REIT-toimialaan, joka tuotti sijoittajille keskimäärin -4, 96% vuonna 2018.
palkkiot
Koska Fundrise tekee kaikki sijoitukset suoraan, se säästää sijoittajille rahaa välittäjä- ja sijoituspalkkioissa. Mutta se veloittaa korkean 0, 85% varainhoitomaksun sekä 0, 15% neuvontapalkkion akkreditoimattomille sijoittajille yhteensä 1%. Joten jokaisesta 1 000 dollarista Fundrise laskuttaa sijoittajilta 10 dollaria vuodessa - 8, 50 dollaria omaisuudenhoitomaksuista ja 1, 50 dollaria neuvontapalkkioista. Yhtiö kertoo käyttävänsä palkkiot toimintakuluihin.
Vaikka Fundrise eREIT saattaa tuntua erittäin lupaavalta sijoitukselta, se ei varmasti ole kaikille. Tässä on kolme tärkeää asiaa, joita voit kysyä itseltäsi määritettäessä, onko Fundrisen eREIT-pääomasijoituksella järkeä sijoitussalkunnassasi.
Investoitko epälikvideihin varoihin?
Yksi tärkeimmistä eroista Fundrisen eREIT: n ja perinteisen REIT: n välillä on likviditeetin taso. Perinteisillä REIT-arvoilla käydään kauppaa pörssissä ja niille annetaan markkina-arvo (MTM) arvostus kaupankäyntipäivän välein joka minuutti. Tämä antaa sijoittajille mahdollisuuden myydä osa tai kaikki REIT-arvosta parin minuutin sisällä tarvittaessa.
Varainhoidon eREIT ei sitä vastoin ole noteerattu pörssissä, ja sen katsotaan olevan epälikvidit varat. Nämä ovat sijoitusvälineitä, joita ei voida helposti myydä tai vaihtaa käteisellä ilman suurta arvonmenetystä. Niitä voi olla vaikea myydä, koska sijoittajia, jotka eivät halua ostaa omaisuutta, ei ole tarpeeksi. Tämän seurauksena osuudet voidaan lunastaa vain kunkin vuosineljänneksen lopussa. Tämä voi auttaa pakottamaan sijoittajan ottamaan pitkän aikavälin kannan. Se voi olla myös ongelma, jos sijoittaja tarvitsee välittömän saatavuuden rahaa hätätilanteessa.
Tarvitsetko tuloja?
Liittovaltion laki edellyttää, että kaikki REIT: t jakavat vähintään 90% vuositulostaan osakkeenomistajilleen. Varainhankinnan eREIT-arvot eivät ole tämän vaatimuksen ulkopuolella. Tämän seurauksena yhtiö aikoo jakaa korkean tuoton käteisjaon jokaisen vuosineljänneksen lopussa. Tämä voi olla hieno sijoittajille, jotka haluavat luoda ylimääräisen tulovirran. Fundrisen tarjoukset eivät kuitenkaan välttämättä ole ihanteellisia sijoittajille, jotka eivät tarvitse heti sijoitustuloja. Toisin kuin yritysten osingot, joita verotetaan alhaisella verokannalla, REIT-voitot verotetaan normaalilla tuloverokannalla. Siksi REIT: ää kutsutaan usein verotuksellisiksi sijoituksiksi.
Joissain tapauksissa sijoittaja voi lopulta saavuttaa suuremman nettotuoton ja pienemmän verolaskun sijoittamalla osakekantaan, joka sijoittaa suurimman osan tuloista sen sijaan, että jakaa sitä osakkeenomistajille.
Kuinka riskisietoinen olet?
Ennen kuin sijoitat rahaa, sinun tulee kehittää riskiprofiilisi. Ikä, tulot ja tavoitteet vaikuttavat kaikki siihen, kuinka paljon riskiä olet valmis ottamaan. Varainhankinta voi luvata suurta tuottoa, mutta se ei välttämättä sovellu sijoitussalkkuusi, jos riskinottokykysi on alhainen tai melko maltillinen. Fundrise on edelleen suhteellisen uusi yritys - ja tuottoistaan huolimatta - vielä jonkin verran kasvua läpi ennen perustamista.
Yksi tärkeä huomioitava asia yrityksestä ja sen tarjonnasta. Yhtiö syntyi finanssikriisin jälkeen, eikä sillä ole kokemusta merkittävästä talouden laskusuhdanteesta, etenkin kiinteistö- ja asuntomarkkinoista. Ei ole kertomusta siitä, kuinka sijoittajat voivat reagoida kielteisiin uutisiin, jos he yrittävät rahaa samanaikaisesti omistuksessaan yrityksessä.
Varainhoidossa ei ole vielä koettu laskua asunto- ja kiinteistömarkkinoilla.
Fundrisen eREIT: n johtamisesta puuttuu monien vuosien kokemus verrattuna julkisesti noteerattujen REIT: ien johtoryhmiin. Yhtiön arvopaperi- ja pörssikomissiolle (SEC) toimitetussa alkuperäisessä tarjouskirjeessä paljastettiin, että eREIT: n alkuperäinen johtoryhmä koostui neljästä jäsenestä, joista vanhin on vain 39-vuotias.
Ikästasi ja yleistavoitteistasi riippuen, sijoitus eREIT: iin saattaa olla spekuloinnin arvoinen. Toisaalta muut sijoittajat eivät ehkä tunnu olleensa mukavia liikkeeseenlaskun luonteeseen liittyvän riskin suhteen. Julkisesti kaupankäynnin kohteena olevat REIT-sijoitukset voivat olla paljon sopivampi vaihtoehto konservatiivisille sijoittajille, kuten eläkeläisille, jotka haluavat luotettavan tulovirran samalla kun suojaavat pääomaansa.
Pohjaviiva
REITit ja kiinteistöjen joukkorahoitusympäristöt ovat tehneet keskimääräiselle sijoittajalle erittäin helpon sisällyttää kiinteistösijoitukset portfolioonsa. Kuten perinteiset REITitkin, Fundrisen eREIT antaa osakkeenomistajilleen mahdollisuuden hyötyä tuloja tuottavista kiinteistöistä. Vaikka eREits muistuttaa tällä tavalla perinteisiä REIT: iä, näiden kahden välillä on useita eroja. Fundrisen eREIT-osakkeet voidaan lunastaa vain kunkin vuosineljänneksen lopussa. Lisäksi eREIT saattaa olla veroton tehottomasti nuorille sijoittajille, jotka voisivat hyötyä paljon enemmän realisoimalla myyntivoittoja sijoitustulojen sijasta. Konservatiiviset sijoittajat tulisi myös huomata, että Fundrise on suhteellisen uusi toimija REIT-liiketoiminnassa, ja sellaisenaan se voi olla riskialttiimpi kuin muut REIT-liiketoiminta, koska se on aikaisempi.
